今年全国至少16项科技金融相关政策出台

　　2023年10月，中央金融工作会议将科技金融列在金融“五篇大文章”首位。2024年以来，各政府部门积极行动、加快落实，出台了系列支持科技金融发展的相关政策文件，为我国科技金融发展创造了良好的政策环境。南都·湾财社记者分析发现，今年以来，相关部门共发布了至少16项科技金融相关政策文件，涵盖创业投资、重点地区科技金融服务、金融资产投资公司股权投资等多方面，打造覆盖科技型企业全生命周期的金融服务。

　　其中，在资本市场改革方面，探索建立覆盖股票、债券和私募股权的全方位全周期产品体系，优化“募、投、管、退”全链条政策环境，培育有利于科技企业直接融资并成长壮大的良好生态。证券公司、基金公司等作为资本市场重要的中介机构和资金提供方，正充分利用自身金融产品、服务等多种资源和科技企业有效对接，打造金融发展和科技创新的良性循环。

　　截至12月18日（下同），据wind数据，今年来A股IPO数量为95家，总募集614.4亿元，30家证券公司分别为其提供了保荐、承销等服务。其中，今年以来新登录科创板的企业15家，占比16%，总募资151.6亿元；北交所作为专精特新“小巨人”企业“集中地”，今年来新上市企业22家，占比23%，总募资45.5亿元。

　　据上市公司公告，自今年6月份“科创板八条”推出以来，科创板企业新披露的并购交易近40单，是去年同期的两倍以上。

　　Wind数据显示，今年以来，19家证券公司合计承销了245只科创票据，总承销金额达682.4亿元，较去年同期增加75%；59家证券公司合计承销了1825只科技创新公司债券，总承销金额5881.7亿元，较去年同期增加了64%。

　　自“科创板八条”发布以来，基金公司纷纷行动起来，加紧布局科创基金。Wind数据显示，今年以来已有32家公募机构成立了32只（合并份额计算）科创板主题基金，发行数量较去年同期增加68%，合并发行规模49.1亿元。

　　2024年是金融“五篇大文章”提出后首个完整年，在科技金融这篇大文章上，商业银行答题成绩如何？南都·湾财社选取了在A股上市的6大国有行和9家股份行作为分析样本，探讨商业银行在科技金融领域服务质效和最新谋篇布局。分析发现，上半年，国有行科技型企业贷款总额、增速普遍高于股份行，但股份行科技型企业贷款占总贷款比例普遍高于国有行。在组织架构上，今年以来，至少10家在总行层面成立了科技金融相关机构。此外，设立科技特色支行或专营机构也成为各银行共同的动作。

　　科技金融落地之年，商业银行答题如何？

　　据央行和银行财报数据，截至6月末，15家样本银行贷款及垫款总额（不含利息，下同）154.8万亿元，同比增长8.7%，半年增加5.6%。15家银行贷款及垫款总额占全国金融机构本外币贷款余额的61%，超过全国总量的“半边天”。

　　15家银行中，除了农业银行（以下涉及科技型企业贷款数据均不包括农业银行），其余14家银行在财报、社会责任报告或业绩说明会等报告中公开了上半年“科技型企业贷款”余额、增速等数据（不排除各银行统计口径存在差异）。截至6月末，14家银行科技型企业贷款余额为10.5万亿元，占总贷款及垫款的8.1%；14家银行科技企业贷款比年初增加了1.3万亿元，半年平均增幅为14.5%。

　　上半年，国有行、股份行科技型企业贷款增速，接近总贷款及垫款的2.6倍，科技型企业贷款继续保持着较快增长速度，服务质效继续提升。今年9月，在国新办举行的“推动高质量发展”系列主题新闻发布会上，中国人民银行信贷市场司司长彭立峰介绍，过去5年，我国科技型企业贷款的年均增速是20%，是总贷款平均增速的近2倍。

　　若以14家银行对科技型企业贷款半年增幅14.5%计算，年化增速达29%，高于过去5年全国年均水平。但考虑到银行信贷“开门红”等季节性因素影响，上半年放贷节奏普遍快于下半年，14家银行科技型企业贷款全年增速预计较上半年年化增速略有回落。　　

　　国有行科技贷款增速更高 股份行科技贷款占比领先　　

　　上半年，样本银行科技型企业贷款增速不仅远高于总贷款增速，且年化增速也高于过去5年全国科技型企业贷款平均增速，但内部分化明显。

　　从总量上看，截至2024年6月末，5家国有行科技型企业贷款余额6.7万亿元，均值1.3万亿元，在公开数据的14家银行中占比64%，国有行在科技金融上依旧发挥“领头雁”作用；9家股份行科技型企业贷款余额3.8万亿元，均值4186亿元。

　　在增速上，国有行、股份行科技型企业贷款半年平均增速分别为16.7%、13.2%，国有行不仅平均体量更大，增速普遍也更高，但个别股份行半年增速接近或超30%。

　　另一方面，虽然股份行科技型企业贷款体量较国有行相对较小，但占总贷款比例均值更高。9家股份行科技型企业贷款占总贷款及垫款比例均值为9.5%，5家国有行均值为7.2%。其中，3家银行科技型企业贷款占比超过10%，9家在6%-9%区间。

　　此外，在客户体量上，国有行中仅两家公布了科技型企业客户数，户均贷款余额1835万元；9家股份行中除中信银行外均披露了科技型企业客户数，户均贷款余额1025万元。可见，国有行科技型企业户均贷款高于股份行。　　

　　战略性新兴产业贷款余额 4家银行上半年增幅超10%　　

　　在科技创新中，战略性新兴产业至关重要，它代表新一轮科技革命和产业变革方向，具有高科技、高效能、高质量等新质生产力的鲜明特征。党的二十大报告明确指出，“推动战略性新兴产业融合集群发展，构建新一代信息技术、人工智能、生物技术、新能源、新材料、高端装备、绿色环保等一批新的增长引擎。”这为新征程上战略性新兴产业发展提出了明确要求和重要指引。

　　在战略性新兴产业发展上，商业银行上半年支持力度如何？根据半年报，7家上市国有行和股份行公布了相关数据。从战略性新兴产业贷款余额上看，这7家银行分化明显。其中，有4家在2万亿元以上，最高的为3.1万亿元，另外3家则为数千亿元。

　　从增幅来看，与2023年末相比，有4家银行截至2024年6月末的战略性新兴产业贷款余额增幅较高，达10%以上。其中，有国有行战略性新兴产业贷款今年上半年增加超过5000亿元。　　

　　至少10家在总行层面 设立科技金融专门机构　　

　　科技金融是金融“五篇大文章”中的首篇，商业银行也纷纷将其纳入中长期战略发展规划。南都·湾财社记者梳理银行财报、社会责任报告及公开信息发现，为推动科技金融战略实施，各家银行均对组织架构进行了优化调整。

　　据不完全统计，6大国有行和9家A股上市股份行中，至少10家在总行层面设立了科技金融专门机构，比如设立科技金融中心，或建立科技金融工作专班/领导小组。

　　在多层次的科技金融服务体系中，科技支行或科技金融专营机构是支持科技创新的重要一环。相比银行普通信贷部，科技支行或科技金融专营机构可围绕科技型企业的特殊需求，提供更加精准的金融服务。

　　据不完全统计，目前，银行科技支行/科技金融专营机构数量最多的已经超过200家。不过，在商业银行铆足劲发力科技金融的同时，如何评定这些科技金融专营机构的服务成效，仍是需要直面的问题。